Gewinn- und Verlustrechner

Was ist eine Gewinn- und Verlustrechnung?

Eine Gewinn- und Verlustrechnung ist ein Finanzbericht, der die Einnahmen, Ausgaben und Gewinne eines Unternehmens über einen bestimmten Zeitraum darstellt. Sie liefert wertvolle Informationen über die betriebliche Leistung und Rentabilität eines Unternehmens und hilft Stakeholdern, fundierte Entscheidungen zu treffen.

Wichtige Abschnitte und Komponenten

Einnahmen-Abschnitt

Dieser Abschnitt zeigt die Bruttoeinnahmen und Abzüge, um zu den Nettoeinnahmen zu gelangen:

• Einnahmen: Gesamteinkommen aus verkauften Waren oder Dienstleistungen
• Verkaufsrückgaben und Zugeständnisse: Wert der von Kunden zurückgegebenen Produkte oder Preisnachlässe aufgrund von Mängeln
• Verkaufsrabatte: Preissenkungen, die Kunden angeboten werden
• Nettoeinnahmen: Einnahmen nach Abzug von Rückgaben und Rabatten

$$\text{Nettoeinnahmen}=\text{Einnahmen}-\text{Verkaufsru¨ckgaben}-\text{Verkaufsrabatte}$$

Herstellungskosten der verkauften Waren (COGS)

Dieser Abschnitt detailliert alle Kosten, die direkt mit der Herstellung der verkauften Waren zusammenhängen:

• Anfangsbestand: Wert des Inventars zu Beginn der Periode
• Einkäufe: Kosten der während der Periode gekauften Waren
• Frachtkosten (eingehend): Versandkosten für den Warenempfang
• Einkaufsrückgaben/Rabatte: Abzüge von Einkäufen
• Kosten der zum Verkauf verfügbaren Waren: Gesamtkosten der Waren, die verkauft werden könnten
• Endbestand: Wert des Inventars am Ende der Periode

$$\text{COGS}=\text{Anfangsbestand}+\text{Nettoeinka¨ufe}-\text{Endbestand}$$

Bruttogewinn

Der Bruttogewinn stellt dar, wie viel Geld zur Deckung der Betriebskosten und zur Gewinnerzielung zur Verfügung steht.

$$\text{Bruttogewinn}=\text{Nettoeinnahmen}-\text{COGS}$$

Die Bruttogewinnmarge zeigt die Effizienz der Kerngeschäftstätigkeit:

$$\text{Bruttogewinnmarge}=\frac{\text{Bruttogewinn}}{\text{Nettoeinnahmen}}\times 100\%$$

Betriebskosten-Abschnitt

Dieser Abschnitt listet Kosten auf, die nicht direkt mit der Produktion verbunden sind:

• Vertriebskosten: Kosten im Zusammenhang mit Marketing und Verkauf von Produkten (Werbung, Vertriebsgehälter, Provisionen)
• Verwaltungskosten: Allgemeine Geschäftskosten (Bürogehälter, Miete, Nebenkosten)
• Forschung & Entwicklung: Kosten für die Entwicklung neuer Produkte oder die Verbesserung bestehender Produkte
• Abschreibungen: Zuweisung von Vermögenswertkosten über deren Nutzungsdauer

Betriebsergebnis (EBIT)

Das Betriebsergebnis zeigt, wie viel Gewinn das Unternehmen aus seiner Kerngeschäftstätigkeit erzielt hat, ohne die Auswirkungen der Finanzierung und Steuern zu berücksichtigen. Es wird auch als Earnings Before Interest and Taxes (EBIT) bezeichnet.

$$\text{Betriebsergebnis (EBIT)}=\text{Bruttogewinn}-\text{Gesamte Betriebskosten}$$

Die Betriebsgewinnmarge zeigt die Effizienz bei der Gewinnerzielung aus der Kerngeschäftstätigkeit:

$$\text{Betriebsgewinnmarge}=\frac{\text{Betriebsergebnis}}{\text{Nettoeinnahmen}}\times 100\%$$

Sonstige Erträge und Aufwendungen

Dieser Abschnitt umfasst nicht-betriebliche Finanztätigkeiten:

• Zinsaufwand: Kosten für die Aufnahme von Krediten
• Zinserträge: Geld, das durch Investitionen verdient wird
• Sonstige Erträge/Aufwendungen: Gewinne oder Verluste, die nicht mit dem normalen Geschäftsbetrieb zusammenhängen

Ergebnis vor Steuern (EBT)

Die Summe aus Betriebsergebnis und sonstigen Nettoerträgen/Aufwendungen vor Anwendung der Steuer. Es wird auch als Earnings Before Taxes (EBT) bezeichnet.

$$\text{Ergebnis vor Steuern (EBT)}=\text{Betriebsergebnis}+\text{Sonstige Nettoertra¨ge/Aufwendungen}$$

Nettoergebnis

Das Nettoergebnis ist der endgültige Gewinn nach Abzug aller Ausgaben und Steuern. Es wird auch als “Endergebnis” bezeichnet.

$$\text{Nettoergebnis}=\text{Ergebnis vor Steuern}-\text{Steuerbetrag}$$

Die Nettogewinnmarge zeigt die Gesamtrentabilität:

$$\text{Nettogewinnmarge}=\frac{\text{Nettoergebnis}}{\text{Nettoeinnahmen}}\times 100\%$$

Finanzkennzahlen

Bruttogewinnmarge

Die Bruttogewinnmarge misst den Prozentsatz der Einnahmen, der die Herstellungskosten der verkauften Waren übersteigt. Sie zeigt, wie effizient ein Unternehmen seine Ressourcen zur Produktion von Waren oder Dienstleistungen einsetzt.

$$\text{Bruttogewinnmarge}=\frac{\text{Bruttogewinn}}{\text{Nettoeinnahmen}}\times 100\%$$

Beispiel:

Wenn ein Unternehmen Nettoeinnahmen von 100.000 € und einen Bruttogewinn von 40.000 € hat:

$$\text{Bruttogewinnmarge}=\frac{40.000}{100.000}\times 100\%=40\%$$

Das bedeutet, dass das Unternehmen für jeden Euro Einnahmen 0,40 € nach Deckung der direkten Produktionskosten behält.

Betriebsgewinnmarge

Die Betriebsgewinnmarge misst die betriebliche Effizienz eines Unternehmens und seine Preisstrategie. Sie zeigt, welcher Prozentsatz der Einnahmen nach Zahlung der variablen Produktionskosten und Betriebskosten übrig bleibt.

$$\text{Betriebsgewinnmarge}=\frac{\text{Betriebsergebnis (EBIT)}}{\text{Nettoeinnahmen}}\times 100\%$$

Beispiel:

Wenn ein Unternehmen Nettoeinnahmen von 100.000 € und ein Betriebsergebnis von 25.000 € hat:

$$\text{Betriebsgewinnmarge}=\frac{25.000}{100.000}\times 100\%=25\%$$

Dies zeigt, dass 25% der Einnahmen zur Deckung nicht-betrieblicher Kosten zur Verfügung stehen.

Nettogewinnmarge

Die Nettogewinnmarge misst die Gesamtrentabilität eines Unternehmens, indem sie zeigt, wie viel von jedem Euro der Einnahmen in Gewinn umgewandelt wird, nachdem alle Ausgaben bezahlt wurden.

$$\text{Nettogewinnmarge}=\frac{\text{Nettoergebnis}}{\text{Nettoeinnahmen}}\times 100\%$$

Beispiel:

Wenn ein Unternehmen Nettoeinnahmen von 100.000 € und ein Nettoergebnis von 15.000 € hat:

$$\text{Nettogewinnmarge}=\frac{15.000}{100.000}\times 100\%=15\%$$

Das bedeutet, dass das Unternehmen für jeden Euro Einnahmen 0,15 € als Gewinn behält.

Zinsdeckungsgrad

Der Zinsdeckungsgrad misst die Fähigkeit eines Unternehmens, Zinsen auf seine ausstehenden Schulden zu zahlen. Er zeigt, wie oft das Betriebsergebnis eines Unternehmens seine Zinsaufwendungen decken kann.

$$\text{Zinsdeckungsgrad}=\frac{\text{Betriebsergebnis (EBIT)}}{\text{Zinsaufwand}}$$

Beispiel:

Wenn ein Unternehmen ein Betriebsergebnis von 50.000 € und einen Zinsaufwand von 10.000 € hat:

$$\text{Zinsdeckungsgrad}=\frac{50.000}{10.000}=5$$

Das bedeutet, dass das Unternehmen seine Zinszahlungen 5-mal mit seinem Betriebsergebnis decken kann, was auf eine starke Fähigkeit zur Schuldenbedienung hinweist.

Vorteile der Gewinn- und Verlustrechnung

Gewinn- und Verlustrechnungen bieten mehrere Vorteile:

• Detaillierte Analyse: Zeigt die Leistung auf verschiedenen betrieblichen Ebenen
• Bessere Entscheidungsfindung: Hilft, spezifische Verbesserungsbereiche zu identifizieren
• Rentabilitätseinblicke: Trennt betriebliche von nicht-betrieblichen Ergebnissen
• Trendanalyse: Erleichtert die Verfolgung von Leistungsänderungen im Laufe der Zeit
• Finanzkennzahlen: Liefert Daten zur Berechnung wichtiger Finanzkennzahlen

Gewinn- und Verlustrechnungen sind für Unternehmen aller Größen entscheidend und besonders wertvoll für Stakeholder wie Investoren und Gläubiger, die detaillierte Informationen über die finanzielle Leistung eines Unternehmens benötigen.